FRASERS Logistics&Industrial Trust(FLT)计划从其赞助商Frasers Property以6.447亿澳元(6.125亿新元)收购12个永久业权物流物业 - 其中9个在德国，3个在澳大利亚。
FLT的房地产投资信托(Reit)与Frasers Property的子公司签订了购买协议，FLT的经理周三上午表示。
它将收购三家澳大利亚房产，以及持有九家德国房产权益的10家公司的股权。
该经理的目标是在今年8月底之前完成收购，其中包括FLT单位持有人的批准。
预计收购后和Reit三次提前宣布的澳大利亚撤资完成后，每单位分配(DPU)将增加至3.58新加坡分，高于2019年上半年3月31日的3.54美分。
5月，FLT宣布将在澳大利亚维多利亚州出售两处房产。该公司还在6月份表示，它正在剥离昆士兰州50%的股权。
Reit经理的首席财务官Susanna Cher在周三的媒体吹风会上表示，这三笔撤资所得的净收益约为1.57亿美元，将用于减少FLT的借款。
在拟议的收购中，商定的6.447亿澳元的房产价格包括9个德国房产的3.230亿欧元(5.192亿澳元或49.33亿新元)的购买价格以及三个澳大利亚房产的1.225亿澳元。
考虑到FLT将在德国房地产控股公司收购的实际利益，并根据这些控股公司的净资产和负债以及相互之间的金额进行调整，总计约为5.072亿澳元。公司贷款将在交易结束时分配给FLT。
FLT将从股票收购的德国资产控股公司获得7370万欧元的现有债务。澳大利亚房产没有现有债务，因为它们将作为资产购买而被收购。
12个物业的总可出租面积(GLA)约为297,000平方米(平方米)，100%永久业权，截至3月31日，入住率为100%，加权平均租约到期时间(WALE)为8。6年。
它们位于德国柏林，巴伐利亚，巴登 - 符腾堡州，黑森州和北莱茵 - 威斯特伐利亚州的主要物流中心内;以及澳大利亚的布里斯班，悉尼和墨尔本。
租户包括具有投资级别评级的跨国公司和Hermes，Bosch，Kentner，FDM和Edeka等公共上市公司。
所有租赁都有与消费者价格指数挂钩的指数化或固定升级。
Reit经理首席执行官罗伯特•华莱士表示，此次收购将通过地域多元化，更高比例的永久业权财产，更低的租户集中度以及更长的6，7年的WALE来加强FLT，而截至3月31日为6。5年。
经理将通过股权和借款的组合为拟议收购提供资金，其比例将在稍后阶段决定。
尽管尚未确定发行价，但它将在FLT发行约2.23亿股新单位进行股权融资。
FLT的总债务预计将增加约2.273亿澳元，或20.7%，达到13.2亿澳元，此次收购建议和三个早先宣布的澳大利亚撤资，从3月31日的11亿澳元开始。
收购和撤资后的资产负债率将从3月31日的35.1%上升至36.1%。不包括剥离所得的净收益用于减少借款，此次收购后的资产负债率将为38.5%。
关于新加坡金融管理局提出的提高Reits45%杠杆限额的提议，Wallace先生周三表示，此举不太可能影响FLT。他告诉“商业时报”，“我们对FLT传动装置的舒适区域是30s(百分比)，所以即使限制增加到50%，我们也可能不会冒险。”
其赞助商Frasers Property周三在一份单独的交易所提交的文件中表示，剥离12处房产符合其回收资本的策略。
“这使集团能够优化资本生产力并支持其Reits的增长，”Frasers Property表示。
此次撤资预计不会对Frasers Property的每股净有形资产和本财政年度的每股收益产生任何重大影响。
Frasers Property是FLT的控股单位持有人，截至7月3日持有Reit公司约21.2%的单位，并且还全资拥有Reit经理。
截至周三下午2点1分，FLT单位持平于1.22新元，而Frasers Property的股价则上涨1新加坡元至1.87新元。